Ngày 5/9, HĐQT CTCP Nước giải khát Chương Dương (CDBECO - Mã: SCD) đã có tờ trình cổ đông phương án gia hạn khoản vay nội bộ gần 487 tỷ đồng với Tổng công ty Bia – Rượu – Nước giải khát Sài Gòn (Sabeco - Mã: SAB).
HĐQT cho biết, trong trường hợp nội dung này không được thông qua, công ty có thể phải đối mặt với nguy cơ phá sản.
Theo tờ trình, đến ngày 30/6/2025, SCD đã vay tổng cộng 426 tỷ từ Sabeco, chủ yếu để chi trả cho dự án Mỹ Phước 3 và bổ sung vốn lưu động. Hiện còn 30 tỷ đồng được doanh nghiệp gửi có kỳ hạn 3 tháng tại ngân hàng, dự kiến dùng để thanh toán các khoản phải trả còn lại của dự án Mỹ Phước 3.
Khoản vay từ Sabeco và tình hình sử dụng vốn vay. (Ảnh: SCD).
Trong 6 tháng đầu năm 2025, công ty ghi nhận khoản lỗ 46 tỷ đồng, doanh số chỉ đạt 55% kế hoạch. Sản lượng bán hàng thấp hơn kỳ vọng cùng với chi phí lãi vay và chi phí thuê đất cao là những nguyên nhân chính dẫn đến tình hình thua lỗ. Hoạt động cho thuê kho bãi tại Mỹ Phước 3 cũng chỉ đạt 53% tỷ lệ lấp đầy.
Do đó, SCD dự báo sẽ thiếu hụt dòng tiền nghiêm trọng khi các khoản vay Sabeco đến hạn vào tháng 10 và tháng 12 năm nay, trong khi chưa đủ khả năng hoàn trả.
Để cải thiện tình hình, doanh nghiệp cho biết đang triển khai đồng bộ nhiều giải pháp, bao gồm tăng cường hỗ trợ hệ thống phân phối, ra mắt sản phẩm mới, mở rộng mạng lưới tại các thị trường tiềm năng, kiểm soát chặt chẽ chi phí và đẩy nhanh thủ tục pháp lý cho dự án Mỹ Phước 3, nhằm đạt 100% tỷ lệ lấp đầy từ quý IV/2025 và đưa mảng nước giải khát trở lại có lợi nhuận.
Theo đề xuất, SCD đề nghị gia hạn hai hợp đồng vay từ Sabeco với tổng dư nợ gốc và lãi nhập gốc gần 487 tỷ đồng. Cụ thể, khoản vay khoảng 166 tỷ đồng được đề nghị gia hạn đến ngày 2/12/2026; khoản vay khoảng 322 tỷ đồng được gia hạn đến ngày 26/10/2026. Hai khoản vay này đều sẽ đáo hạn trong quý IV/2025.
Việc trả gốc sẽ thực hiện một lần vào cuối kỳ, hoặc được phép trả trước hạn mà không bị phạt; lãi vay trả cuối kỳ hoặc vào ngày trả nợ trước hạn (nếu có), tính theo số ngày thực tế.
Lãi suất áp dụng cho thời gian gia hạn được xác định trong Phụ lục ký kết, đảm bảo không thấp hơn mức lãi vay thấp nhất và không thấp hơn lãi suất tiền gửi kỳ hạn 1 năm cao nhất theo bảng chào của các ngân hàng tại thời điểm gần ngày gia hạn.
Nguồn trả nợ dự kiến đến từ các dòng vốn khác hoặc từ doanh thu hoạt động sản xuất kinh doanh của SCD để thanh toán cho Sabeco.
