Ba ngân hàng cổ phần lớn nhất đang cho vay nhiều nhất vào lĩnh vực nào?

MB, VPBank, Techcombank  - ba ngân hàng cổ phần có quy mô lớn nhất với tổng tài sản đều vượt ngưỡng 1 triệu tỷ đồng, đều ghi nhận tăng trưởng cho vay khách hàng ở mức cao trong nửa đầu năm 2025 (tăng hai chữ số).

Xét về cơ cấu cho vay tại mỗi ngân hàng có thể nhận thấy một số điểm tương đồng. Lượng vốn được các ngân hàng bơm ra thị trường được tập trung vào một số ngành chính.

VPBank và Techcombank đều có tỷ trọng cho vay kinh doanh bất động sản cao trong khi VPBank và MB lại khá tương đồng về tỷ trọng cho vay lĩnh vực hoạt động làm thuê hộ gia đình.

Theo báo cáo tài chính riêng lẻ sau soát xét quý II, hoạt động kinh doanh bất động sản chiếm 33,62% trong tỷ trọng cho vay của Techcombank, cao hơn mức 30,88% vào cuối năm 2024 với 227.450 tỷ đồng. Đây chủ yếu là các khoản cho vay các chủ đầu tư dự án bất động sản. Con số này xấp xỉ bằng với tổng dư nợ cho vay cá nhân của ngân hàng (gần 269.000 tỷ đồng).

Theo công bố từ Techcombank, tính chung dư nợ cho vay bất động sản chiếm khoảng 59% trong tổng dư nợ của khách hàng tổ chức và chiếm 72% trong mảng cho vay cá nhân, chủ yếu là cho vay mua nhà, đều tăng mạnh so với cùng kỳ năm trước.

Nếu tính cả cho vay khách hàng cá nhân và doanh nghiệp liên quan đến bất động sản, Techcombank hiện là ngân hàng có tỷ lệ cho vay lĩnh vực bất động sản cao nhất thị trường với tỷ trọng chiếm khoảng 64,17% tổng dư nợ cho vay khách hàng.

Bên cạnh đó, mảng bán buôn, bán lẻ; sửa chữa mô tô, ô tô, xe máy và các xe có động cơ khác chiếm tỷ trọng 8,36%, giảm nhẹ so với cuối năm trước với gần 56.600 tỷ đồng.

Mảng công nghiệp chế biến, chế tạo chiếm tỷ trọng 9,62% xấp xỉ cuối năm trước với hơn 65.000 tỷ đồng dư nợ.

Ngân hàng không có thuyết minh chi tiết về các khoản mục này. Trong danh sách cho vay các bên có liên quan, tính đến hết tháng 6, Công ty TNHH Khai thác Chế biến Khoáng sản Núi Pháo có dư nợ lớn nhất với hơn 1.500 tỷ; CTCP One Mount Distribution dư nợ hơn 888 tỷ đồng; CTCP Eurowindow hơn 545 tỷ đồng; Công ty WinEco 55,7 tỷ và Công ty TNHH Vonfram Masan gần 21 tỷ đồng.

Tại VPBank, "ông lớn" tư nhân vươn lên mạnh nhờ sự tăng trưởng mạnh của tín dụng nửa đầu năm (tăng 20%), cho vay kinh doanh bất động sản là mảng chiếm tỷ trọng cao nhất với 24,81%, giảm so với con số xấp xỉ 27% vào cuối năm 2024, nhưng về số tuyệt đối vẫn tăng hơn 11% với 186.000 tỷ đồng.

Hoạt động làm thuê hộ gia đình là mảng chiếm tỷ trọng cao thứ hai với 22,38%, tương ứng 167.700 tỷ đồng.

Các mảng khác có tỷ trọng cho vay cao khác như cho vay cá nhân mua nhà chiếm hơn 14,5%; "bán buôn, bán lẻ; sửa chữa mô tô, ô tô, xe máy và các xe có động cơ khác" chiếm 12%.Cho vay mua nhà cũng là mảng dẫn dắt đà tăng trưởng khối khách hàng cá nhân với mức tăng 18% so với đầu năm trong khi giải ngân các sản phẩm thế chấp khác chững lại.

Tại MB, ngân hàng đứng thứ 5 về tổng tài sản toàn ngành, tăng trưởng cho vay đạt 13% trong nửa đầu năm. Trong cơ cấu cho vay, "bán buôn bán lẻ, sửa chữa ô tô xe máy" là mảng chiếm tỷ trọng lớn nhất với 30,82% trong cơ cấu cho vay, tương ứng dư nợ 256.000 tỷ.

Hoạt động làm thuê hộ gia đình chiếm tỷ trọng lớn tiếp theo với hơn 171.000 tỷ, chiếm 20,64% trong tổng dư nợ. Mảng công nghiệp chế biến chế tạo chiếm tỷ trọng gần 18% với 148.600 tỷ dư nợ. 

Mảng kinh doanh bất động sản tại MB chiếm tỷ trọng khiêm tốn hơn với 10,3%, tương ứng hơn 85.500 tỷ đồng, tăng 33,3% so với cuối năm trước.

Bàn về room tín dụng, lãnh đạo MB cho biết hạn mức tăng trưởng tín dụng trong năm nay là tối thiểu 25% (chưa kể MBV). Từ năm 2026 đến 2028, ngân hàng được cấp hạn mức tăng trưởng tín dụng ấn định, thuộc nhóm cao trên thị trường do tham gia nhận chuyển giao bắt buộc ngân hàng yếu kém.

Trong nhiều báo cáo phân tích và nhận định được công bố trước đó, các chuyên gia phân tích đều đồng quan điểm cho rằng sự phục hồi của thị trường bất động sản sẽ tiếp tục là động lực tăng trưởng quan trọng của tín dụng các ngân hàng trong nửa cuối năm 2025.

Tín dụng được thúc đẩy bởi ngành bất động sản bao gồm nhu cầu mua nhà, kinh doanh BĐS,... Cùng với đó, tâm lý tiêu dùng nội địa dự kiến cũng sẽ cải thiện theo đà phục hồi của thị trường bất động sản.

"Tăng trưởng tín dụng trong vòng hơn một năm vừa qua tập trung đổ vào ngành bất động sản, nhu cầu lớn trong đó là dùng để đảo nợ trái phiếu. Cấu trúc lại nguồn vốn thay vì tập trung vào trái phiếu thì tập trung vào nguồn vốn vay của ngân hàng",ông Trần Ngọc Báu, CEO Công ty Dữ liệu Kinh tế Tài chính WiGroup, chia sẻ trong số Data Talk tháng 7.