"Tham lam khi người khác sợ hãi": Loạt tỷ phú, quỹ đầu tư Mỹ đổ tiền "bắt đáy" cổ phiếu ngân hàng sau khi SVB sụp đổ

Tỷ phú quản lý quỹ Ken Griffin đã nhìn thấy cơ hội sau vụ sụp đổ của Silicon Valley Bank (SVB). Quỹ của ông đã mua thêm cổ phần trong một ngân hàng khác cũng chứng kiến cổ phiếu lao dốc trong vài ngày qua.

Theo một hồ sơ gửi lên SEC, Citadel hiện sở hữu 5,3% cổ phần của Western Alliance Bancorporation. Ngân hàng khu vực có trụ sở tại Arizona này đã ghi nhận giá cổ phiếu giảm tới 90% sau vụ SVB sụp đổ vào tuần trước, khi lo ngại về rủi ro toàn hệ thống ngân hàng ảnh hưởng đến tâm lý nhà đầu tư.

Trước đó, Citadel đã nắm giữ 1,3 triệu cổ phiếu tại Western Alliance Bancorporation vào cuối năm 2022 và hiện sở hữu gần 6 triệu cổ phiếu, tức là tăng gấp 4 lần so với ban đầu.

Thương vụ của Citadel được coi là tín hiệu đáng tin cậy cho các nhà đầu tư Phố Wall trong ngày 14/3, khi cổ phiếu Western Alliance tăng tới 52%. Đà leo dốc đột biến này còn vượt xa so với mức tăng 8% của S&P Regional Banking ETF và ngang bằng với mức tăng của các ngân hàng khu vực khác - cũng sụt giảm mạnh trong vài ngày qua, như First Republic và PacWest Bancorp.

Một động thái khác giúp cải thiện tâm lý nhà đầu tư với cổ phiếu ngân hàng là các biện pháp khẩn cấp từ Fed và Bộ Tài chính Mỹ với việc đảm bảo cho các khoản tiền gửi không được FDIC bảo hiểm vì vượt mức tối đa 250.000 USD.

Tuy nhiên, Griffin đã chỉ trích hành động này, ông nói rằng: “Việc chính phủ hỗ trợ toàn bộ người gửi tiền là không có kỷ luật về tài chính. Đó sẽ là bài học lớn về rủi ro đạo đức. Việc người gửi mất tiền không phải là điều quan trọng và thực ra việc quản lý rủi ro mới là cần thiết.”

Song, quan điểm này vẫn không ngăn cản quỹ của Griffin nắm bắt thời cơ và mua thêm cổ phiếu của Western Alliance với mức giá chiết khấu cao so với giá giao dịch trước thời điểm SVB sụp đổ.

Và Griffin không phải là người duy nhất nhận thấy cơ hội ở một số cổ phiếu ngân hàng Mỹ đang rớt giá. Tỷ phú, nhà đầu tư Ron Baron gần đây chia sẻ với CNBC rằng ông đang “tăng vị thế một cách khiêm tốn” trong Charles Schwab, khi giá cổ phiếu công ty này giảm hơn 30% trong vài ngày qua.

Với một số nhà đầu tư, đây cũng là thời điểm quay trở lại với cổ phiếu ngành ngân hàng nhưng với thái độ thận trọng.

Anson Fund, quỹ quản lý 1,6 tỷ USD, đã mua một số lượng cổ phiếu của ngân hàng First Republic vào hôm thứ Hai, theo phó giám đốc danh mục đầu tư Rob Mills. Ông cho biết: “Đây không phải là cuộc khủng hoảng tín dụng, mà là một cuộc khủng hoảng thanh khoản. First Republic đã có JPMorgan ‘bơm vốn’ khi cần thiết.”

Ông chỉ ra yếu tố hấp dẫn ở ngân hàng lớn thứ 14 nước Mỹ này là chất lượng quản lý cũng như sổ sách cho vay của họ.

Trong khi đó, tỷ phú Bill Ackman - điều hành quỹ phòng hộ Pershing Square, hôm thứ Hai chia sẻ trên Twitter rằng các ngân hàng khu vực hiện là “món hời” bất ngờ khi chính phủ đã can thiệp kịp thời. Ông cũng nêu những rủi ro nếu thực hiện các giao dịch này nhưng cho rằng các nhà đầu tư lớn khác cũng đang đổ tiền để nắm bắt cơ hội. Tuy nhiên, Pershing Square không đầu tư vào lĩnh vực ngân hàng.

KBW Bank Index - theo dõi cổ phiếu các ngân hàng khu vực của Mỹ, tăng 5% trong phiên 14/3 sau khi giảm 19% vào 5 ngày qua.

Tham khảo BI; Reuters